【香港经济导报网讯】4月30日，中国人民银行河南省分行一纸行政处罚决定书将这家万亿级城商行再次推至聚光灯下。884.37万元的罚款金额，成为2026年以来河南省金融机构收到的单笔最高央行罚单。

而此时，距离中原银行股份有限公司（证券简称：中原银行 01216.HK）董事长与行长同日更换刚刚过去不足十天。2026年4月21日，董事长郭浩辞任，行长周锋升任董事长，来自河南农商银行的张涛空降接任行长。新领导班子甫一上任，便直面合规管理、资产质量、历史包袱叠加的多重挑战。

884 万重磅罚单：十项违规暴露合规 “全线失守”

央行公示的处罚信息显示，中原银行共计存在十项违规行为，被处以警告并罚款884.37万元，处罚事由可分为两大类。

第一类是基础运营领域的六项违规：违反金融统计相关规定、违反账户管理规定、违反网络安全管理规定、违反反假货币业务管理规定、违反人民币流通管理规定、违反信用信息采集提供查询及相关管理规定。这一条线的违规覆盖了银行日常运行的多个核心环节，从数据统计到客户账户管理，从技术安全到现金业务，几近“全线失守”。

第二类是反洗钱领域密集的四项违规：未按照规定开展客户尽职调查、未按照规定报告大额交易、未按照规定报告可疑交易、未按照规定制定完善反洗钱内部控制制度规范。

反洗钱作为金融监管高压管控的核心领域，中原银行却在客户身份识别、可疑交易监控、内部制度建设和报送流程四个环节全流程出现漏洞，暴露出总行层面合规管理松散、内控机制虚化的深层问题。

2025年已领8张罚单 累计罚没超401万

据记者不完全统计，2025年全年，中原银行已领到8张监管罚单，累计罚没总额超过401万元，其中多张罚单指向分行层面的严重违规。

2025年2月8日，濮阳分行因个人贷款违规流向房地产市场、用于偿还其他网络贷款、贷款实际用途与合同约定不符，被罚90万元；5月27日，南阳分行因银行员工违规借用客户资金、出借资金给客户使用、信贷人员核保不尽职导致冒名担保，被罚60万元；7月11日，安阳分行因贷款资金被挪用于办理质押贷款、贷后管理不到位、服务收费超过公示标准，被罚110万元，成为该行2025年单张金额最高的罚单。

尤为值得关注的是，洛阳景华路支行在2025年10月因同一违规事由（“违规办理流动资金贷款、银行承兑汇票业务”）短期内连续两次被罚，累计罚款80万元。相关责任人也受到严厉处罚：路黎明被禁业5年，黄高富被禁业9年，张晓梅受到警告处分。

从分行到总行，从金融监管局到人民银行，频繁的罚单揭示出一个深层问题：中原银行似乎未能建立起有效的内部合规纠偏机制，而是依靠不断“交罚单”来消化违规成本。

管理层“走马灯”更替：四年换四任董事长与行长

中原银行成立于2014年12月，总部位于郑州市郑东新区。在地方政府推动下，开封银行、安阳银行、鹤壁银行等13家地市级城商行通过新设合并方式组建，结束了河南没有本土省级法人银行的历史。2017年7月，该行在香港联交所主板上市，成为河南省首家赴港上市的城商行。2022年5月，经原中国银保监会批准，中原银行吸收合并洛阳银行、平顶山银行及焦作中旅银行，资产规模一举突破1.2万亿元，创下国内城商行吸收合并的“河南样板”。

但高速扩张背后，核心管理层频繁更替成为突出问题。

2021年8月，首任董事长窦荣兴辞任，后被查；2022年，原副董事长魏杰被查；2024年2月，第二任董事长徐诺金被查。首任行长王炯2022年转任副董事长后，于2023年辞任后出任河南农商银行行长；继任行长刘凯履职3年后，亦于2025年10月因“工作调整”离场。

2026年4月21日，董事长郭浩辞任，行长周锋升任董事长，来自河南农商银行的张涛空降接任行长。至此，周锋与张涛已成为中原银行近四年来的第四任董事长和第四任行长。

房地产不良率5.89%  个人贷款风险凸显

根据2025年年报数据，中原银行的资产质量正面临多重压力。房地产不良率从高位继续攀升至5.89%，在所有业务类型中排名第一；以信用卡为主的其他个人贷款不良率高达5.31%，同比上升0.1个百分点；个人消费贷不良率攀升至3.39%，较上年末上升0.15个百分点；三个维度同时拉响警报。

个人贷款的不良余额达到76.5亿元，占全行总不良余额143.90亿元的53.16%。按照银行业基本风控原理，不良率高于5%的资产包通常被视为高风险临界点，而中原银行在房地产和信用卡两个大额敞口上均已突破这一临界值。

更深的隐忧在于关注类贷款。截至2025年末，关注类贷款达240.43亿元，占比较上年末进一步上升至3.28%。关注类贷款是不良贷款的“前哨站”，一旦大规模迁徙为不良，中原银行的资产质量将面临严峻考验。

个人贷款业务还呈现出量价背反的矛盾：2025年该行个人贷款余额2729.67亿元，同比增长2.9%，但个人消费贷不良率和信用卡不良率却双双攀升。这意味着，即便在信贷需求回暖的条件下，零售风控体系未能同步控制不良生成率，风险仍在持续积累。

合并遗留的不良资产持续出清

要理解中原银行当前的困局，必须回溯其历史上最重要的一次结构性转身：2022年的吸收合并。这次合并给中原银行带来了万亿规模的光环，也带来了沉重的历史包袱。

被吸收的三家银行资产质量参差不齐。截至2021年9月，洛阳银行、焦作中旅银行与平顶山银行的不良贷款率分别为2.74%、1.71%和2.21%，拨备覆盖率分别仅为190.54%、155.15%和161.69%，整体实力偏弱。为完成重组，中原银行多渠道筹措资金，采用市场化方式由地方资产管理公司等省属企业筹资近300亿元，依法合规承接了三家银行的不良资产。

截至2025年末，该行不良贷款率已降至1.96%，实现连续三年下降，较2023年末的2.04%累计下降0.08个百分点。拨备覆盖率也从154.06%提升至165.75%，表面上呈现积极改善的图表曲线。

但，1.96%的不良率仍高于同期城商行1.82%的平均水平，更高出商业银行整体1.50%的平均水平0.46个百分点。吸收合并遗留的不良包袱，在中原银行的资产负债表中逐年释放。

从不良资产的处置节奏可见问题的严峻性。截至2025年12月31日，中原银行各分行及总行年内共发布不良贷款转让公告50次，涉及未偿本息总额合计60.83亿元。剔除同一资产包的多次重新挂牌后，实际拟转让的不良资产包共计33个，本息总额约38.49亿元。全年处置呈现明显的“高频次、快节奏”特征，最密集时段集中在5月和12月。

从挂牌价格看，部分资产包折价幅度惊人。例如，2月28日郑州分行挂牌的2025年第1期个人不良贷款项目，未偿本息总额1.92亿元，起始价仅970万元，折扣率低至0.5折。该资产包涉及1400笔贷款，加权平均逾期天数长达1687天（约4.6年），所有贷款均由原焦作中旅银行发放，中原银行吸收合并后承继了这些债权债务关系。

多个资产包经历了多次重新挂牌，折射出不良资产处置市场的现实困境。例如，三门峡分行的“灵宝市开源矿业有限责任公司等3户不良资产”项目先后7次挂牌，自2月26日首次挂牌后，又6次重新挂牌，至今未见成交公告。市场分析认为，反复挂牌未能成交，可能与定价预期差、资产质量较差或处置难度较大有关。

眼下，反洗钱、网络安全等合规问题亟待整改，房地产与零售贷款不良风险持续凸显，合并遗留不良资产仍在出清，摆在董事长周锋、行长张涛等新领导班子面前的，是合规整改、风险化解、经营稳定的多重难题，我们期待中原银行能早日补齐短板、走出困局。（完）